Введение. Учебно-методическое пособие

ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ

Учебно-методическое пособие

для студентов, обучающихся по специальностям:

Экспертиза и управление недвижимостью,

Экономика и управление на предприятии строительства,

Антикризисное управление

Печатается по решению редакционно-издательского совета
ГОУ ВПО УГТУ-УПИ от 18.01.2007 года

г. Екатеринбург

2007 г

Разработчики: А.Ю.Рябцев, Д.Р.Оганян, М.К.Кожевникова, В.А.Ларионова

Рецензенты: М.Я.Ходоровский, председатель Совета директоров
ОАО «СКБ-банк», проф., д.э.н., Академик МАРЭ;
И.Р.Коновалова, д.э.н., проф., заведующий кафедрой бухгалтерского учета и аудита УрГЭУ.

Учебно-методическое пособие предназначено для изучения полного спектра финансово-экономических вопросов и кредитно-банковской системы студентами, обучающимися по специальностям «Экспертиза и управление недвижимостью», «Экономика и управление на предприятии строительства», «Антикризисное управление». В пособии в краткой и доступной форме рассмотрены все основные вопросы, предусмотренные государственным образовательным стандартом и рабочей программой дисциплины " Финансы, денежное обращение и ипотека". Целью учебно-методического пособия является формирование у студентов теоретических представлений о финансовой системе Российской Федерации и практических навыков управления финансами на макро- и микроуровне, в частности на строительном предприятии. В дополнение к печатному варианту данного учебно-методического пособия разработан слайд-фильм в Microsoft Power Point для повышения эффективности усвоения материала и качества преподавания.

Рассмотрено и рекомендовано к применению Ученым советом Строительного факультета, протокол №7 от 09.10.2006 г.

ОГЛАВЛЕНИЕ

Введение. 7

1. Финансы государства – макроэкономический уровень. 9

1.1. Сущность и роль финансов в рыночной экономике. Финансовая система и финансовая политика государства. 9

1.1.1. Финансы и их роль в рыночной экономике. Финансовая система РФ. Финансовые отношения в РФ и их субъекты. 9

1.1.2. Управление финансами. Финансовая политика государства. 15

1.2. Государственные финансы и государственный бюджет, их социально-экономические функции и принципы организации. 22

1.2.1. Функции государственного бюджета в рыночной экономике. Бюджетное устройство в России. Консолидированный бюджет. 22

1.2.2. Источники формирования бюджета и основные направления его расходования. Межбюджетные отношения. 25

2. Финансы предприятия – микроэкономический уровень. 28

2.1. Основные и оборотные средства предприятия: экономическое содержание, структура, показатели исполнения, резервы роста эффективности, их финансирование и кредитование. Финансовые результаты деятельности предприятий. Образование и использование прибыли. 29

2.1.1. Основные средства: состав, структура, особенности функционирования. Кругооборот основных средств, их участие в формировании себестоимости и цены товара. Износ основных фондов, виды и типы износа. Методы учета амортизации и расчет амортизационного фонда. Ускоренная амортизация, условия ее применения. Назначение и методы оценки стоимости основных фондов. Назначение и практика их переоценки. Источники финансирования основных фондов. Формирование фонда накопления. Показатели и резерв роста эффективности использования основных фондов. Виды финансовых операций с основными фондами. 29

2.1.2. Экономическое содержание оборотного капитала и оборотных средств. Нормирование оборотных средств. Прирост и освобождение собственных оборотных средств. Источники финансирования их прироста. Дебиторская и кредиторская задолженность. Оборачиваемость оборотных средств. Ликвидность, платежеспособность и другие показатели деятельности предприятий, характеризующие эффективность оборотных активов. 35

2.1.3. Экономическое содержание финансовых результатов деятельности предприятий. Промежуточные и обобщающие (конечные) показатели затрат и финансовых результатов. Выручка предприятий, ее составные части и особенности планирования. Факторы, определяющие причину выручки. 46

2.1.4. Определение валовой, балансовой прибыли. Порядок определения финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли. Расчет налога на прибыль и других обязательных платежей из прибыли. Распределение прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Зависимость структуры затрат, объема реализации и доходности предприятий. 49

2.2. Финансовое планирование в системе управления предприятием, оценка и обеспечение его финансовой устойчивости. 53

2.2.1. Основные задачи разработки финансовых планов, их структура, принципы и методы составления. Краткосрочное, среднесрочное и долгосрочное финансовое планирование: содержание плана, прогноз объема выручки, баланс доходов, сводный плановый баланс активов и пассивов, достижение безубыточности. 53

2.2.2. Понятие финансовой устойчивости предприятия, ее оценка. Факторы, определяющие финансовое состояние предприятий. 60

3. Кредитно-банковская система. 62

3.1. Кредитно-банковская система: содержание, структура, безналичные расчеты между предприятиями. 62

3.1.1. Социально-экономические функции кредитно-банковской системы. Структура кредитно-банковской системы, ее элементы и взаимосвязи. 62

3.1.2. Назначение и функции ЦБ России и системы коммерческих банков.. 66

3.1.3. Регулирование банковских систем. Основные инструменты реализации кредитно-денежной политики государства, безналичный расчет между предприятиями. 71

3.2. Ссудный капитал и кредит. Денежный и кредитный рынки, краткосрочный кредит в хозяйственном механизме управления предприятием. 77

3.2.1. Ссуда капитала и ссуда денег. Кредит как форма движения ссудного капитала. Функции кредита. Формы кредита, их соотношение и тенденции развития. Коммерческий и банковский кредит, сферы их применения. Потребительский кредит. Государственный кредит. Международный кредит. Способы кредитования: ипотека, лизинг, факторинг и др. 77

3.2.2. Переход от денег как товара к кредитным деньгам. Денежный рынок и его инструменты. Особенности современного денежного рынка России.. 82

3.2.3. Кредитный рынок. Краткосрочный, среднесрочный и долгосрочный кредиты в хозяйственном механизме управления предприятием. Спрос на кредиты. Кредитный маркетинг. Кредитная политика ЦБ России. 89

3.3. Особенности финансирования недвижимости. Опыт и перспективы ипотечного кредитования. Основные положения об ипотеке. Ипотечный договор. 91

3.3.1. Специфика недвижимости как инвестиционного товара. Ипотечное кредитование как вариант проектного финансирования. Сущность ипотечных операций, их состояние и перспективы на российском рынке. 91

3.3.2. Социально-экономическая база и законодательное обеспечение ипотеки. Основные положения об ипотеке. Ипотечный договор. Виды ипотечных кредитов и схемы погашения ипотечной задолженности. Опыт, проблемы и перспективы развития ипотеки в России. 103

3.4. Ипотека на земельный участок. 113

3.5. Техника ипотечно-инвестиционного анализа. Принципы ипотечно-инвестиционного анализа. Оценка эффективности привлечения заемных средств. Методы расчета стоимости недвижимости с учетом кредитования. Традиционная техника ипотечно-инвестиционного анализа. Капитализация заемного и собственного капитала (техника Эллвуда). 118

Заключение. 127

Библиографический список. 129

Введение

Переход к рыночным методам хозяйствования в Российской Федерации существенно меняет роль финансово-кредитных рычагов в экономике. От эффективности денежно-кредитной и финансовой политики государства зависит состояние экономики страны в целом. Финансовое положение предприятия во многом зависит от умения управлять финансами и кредитом. Практика показывает, что причиной банкротства многих российских предприятий является неэффективный финансовый менеджмент, точнее, его отсутствие. Все вышеизложенное подтверждает актуальность изучения финансов, денежного обращения и вопросов ипотеки.

Настоящее учебное пособие написано в соответствии с курсом с аналогичным названием, который представляет собой самостоятельный раздел экономической науки, изучает деньги, финансы и банки – базируется на экономической теории и исследованиях западных и российских ученых.

При подготовке пособия авторский коллектив опирался как на собственные научные исследования в области денег, финансов и банков, так и на известные монографии и работы западных и российских экономистов.

Настоящее учебное пособие посвящено анализу российской модели финансовых и денежно-кредитных отношений на современном этапе развития. Оно состоит из трех разделов. В первом разделе рассмотрены главные сегменты финансового рынка России на макроэкономическом уровне. Основное внимание уделено раскрытию сущности современной денежно-кредитной и финансовой политики государства.

Во втором разделе дана характеристика финансов коммерческих организаций, кроме того, в нем раскрыты сущность современной хозяйственной деятельности предприятия, а так же методы планирования и прогнозирования финансовых результатов предприятия и проведение на их основании оценки деятельности хозяйствующего субъекта.

В третьем разделе приведена структура российской кредитно- банковской системы, охарактеризованы функции Центрального банка Российской Федерации (Банка России) и коммерческих банков, основные направления современной кредитной политики в России, определены практически все виды банковских кредитов. Отдельное внимание уделено достаточно новому, но в то же время одному из наиболее востребованных на сегодняшний день направлений банковского кредитования – ипотечному кредитованию.

Изучение современной модели денежно-кредитных и финансовых отношений в России поможет будущим специалистам правильно ориентироваться в современной экономической политике, принимать решения, адекватные экономической ситуации в стране.

1. Финансы государства – макроэкономический уровень