Б-18. Анализ кредитоспособности заемщика.

При анализе кредитоспособности заемщика важно обратить внимание на порядок и степень участия собственных средств заемщика в кредитуемой операции, при этом величина собственных средств в хозяйственном обороте предприятия влияет на величину подлежащего выдаче кредита опосредованно, а именно через установление по целому комплексу показателей классности клиента при определении его кредитоспособности.
Кредитоспособность клиента - это способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам, включая основной долг и процентные платежи.
Цели и задачи анализа кредитоспособности заключаются в определении и прогнозировании:

• способности заемщика рассчитаться со своими долговыми обязательствами на ближайшую перспективу;
• степени риска, который банк готов взять на себя;
• размера кредита, который может быть предоставлен в данных обстоятельствах;
• условий предоставления ссуды.

Близким по смыслу является термин " платежеспособность клиента". Он характеризует наличие или отсутствие неплатежей на определенную дату, поэтому платежеспособность является менее емким термином, чем кредитоспособность, одним из факторов, характеризующих кредитоспособность клиента.
Выявление уровня кредитоспособности (степени кредитоспособности) является процессом определения индивидуального или частного кредитного риска для банка, т.е. риска, связанного с конкретным клиентом, конкретной ссудой, выдаваемой клиенту.
До кредитной реформы (1930 г.) широко использовалась система критериев кредитоспособности от которой банкиры должны были отталкиваться при оценке кредитоспособности клиента, кредитного риска:
1) характер клиента;
2) способность заимствовать средства;
3) возможность заработать средства в ходе текущей производственной деятельности;
4) капитал клиента;
5) обеспеченность ссуды;
6) условия, в которых совершается кредитная операция;
7) возможность осуществления контроля за ходом осуществления кредитуемой операции.
1) Характер клиента - это репутация клиента как юридического лица, она складывается из длительности функционирования клиента в данной сфере бизнеса, отклонении его экономических показателей от среднеотраслевых (коэффициент " бэта"), его кредитная история; репутация его партнеров в деловом мире, репутация ведущих менеджеров с учетом профессиональной длительности работы в качестве руководителей, их моральные качества (здесь может использоваться бальная оценка) при формализации этого процесса оценки.
Важно понимать степень ответственности клиента за непогашение долга, четкость представления клиента о целях ссуды. Для банка следует обратить внимание на соответствие характеристик клиента кредитной политике банка, т.е. банковские сегменты рынка должны соответствовать сегментам рынка клиента.
2) Способность заимствовать средства - это наличие у клиента права на подачу заявки на кредит, право ведения от клиента переговоров, право подписи кредитных документов.
Если клиентом является физическое лицо, кредитным работникам следует убедиться в дееспособности клиента (возрастные ограничения, наличие судимостей, социальное положение и т.д.)
3) Способность клиента заработать средства в ходе текущей производственной деятельности.
4) При оценке капитала клиента следует обратить внимание на 2 основных момента:

• достаточность капитала, который оценивается на основе коэффициентов финансового левереджа;
• степень вложения капитала клиента в кредитуемую операцию.

5) Под обеспеченностью кредита понимается стоимость активов заемщика и конкретной величиной источника погашения долга (залог, банковская гарантия, поручительство третьих лиц, страхование риска невыплаты процентов и невозврат кредита).
Соотношение стоимости активов и размер долговых обязательств имеет принципиальное значение, если заемщик будет объявлен банкротом, при обычной ситуации, а также при недостаточности денежного потока у клиента, - более важно качество и размер вторичных источников погашения долга.
6) При рассмотрении условий, в которых совершается кредитная операция следует обратить внимание:

• на прогноз экономической ситуации в стране, регионе деятельности заемщика, отрасли кредитуемой операции;
• на учет политических факторов.

7) Осуществление контроля