Студопедия

Главная страница Случайная страница

КАТЕГОРИИ:

АвтомобилиАстрономияБиологияГеографияДом и садДругие языкиДругоеИнформатикаИсторияКультураЛитератураЛогикаМатематикаМедицинаМеталлургияМеханикаОбразованиеОхрана трудаПедагогикаПолитикаПравоПсихологияРелигияРиторикаСоциологияСпортСтроительствоТехнологияТуризмФизикаФилософияФинансыХимияЧерчениеЭкологияЭкономикаЭлектроника






Стратегія фінансування




 

Як з’ясовано у попередньому підпункті роботи, для реалізації проекту фінансового плану необхідно близько 1,1 млн. грн. (див. табл. 10.1). Одержання грошей передбачається з двох джерел фінансування: по-перше, за рахунок власних капіталовкладень,; по-друге – за рахунок позикових коштів. Відповідно, залучаючи банківський кредит, необхідно провести оцінювання термінів повернення позикових коштів. Даний аналіз проводиться на підставі розрахунків термінів окупності вкладень. Заявку на одержання кредиту оформляють у вигляді таблиці 11.1.

Наступним етапом в стратегії фінансування є прорахунок схеми виплати за кредитом. При цьому використовується ануїтетна методика розрахунку строків виплат за кредитом. Ануїтетний платіж – це щомісячний платіж по кредиту, який включає в себе суму нарахованих відсотків за кредит і частина основного боргу.

Ануїтетні платежі використовуються фактично за всіма видами кредитів, видаються фізичним особам, тому що цей вид розрахунку комфортний для клієнта і вигідний для кредитуючої організації. При ануїтетні платежі банк отримує кілька більш високий дохід за відсотками, а для клієнта цей вид розрахунків більш комфортний і зрозумілий: щомісяця позичальник виплачує одну і ту ж суму в рахунок погашення кредиту і може, виходячи з цього, розраховувати власний бюджет прямо до закінчення платежів.

Таблиця 11.1. Заявка на одержання кредиту

Базові умови
Термін кредитування місяців
Сума кредиту грн.
Відсоткова ставка % річних
Разова комісія %
Щомісячна комісія грн.
Джерело виплат Прибуток від реалізації продукції
Гарантії Особиста гарантія дирекції ПП «Граніт-Агро»
Підсумкові значення, грошових одиниць
Щомісячна сума виплат 14832,39 грн.
Разом сума виплат 376985,55 грн.
у тому числі % 55985,55 грн.
тіло кредиту 300000,00 грн.
комісії 21000,00 грн.

При ануїтетному платежі в договорі фіксується певна сума платежу по кредиту, а не дещиця від розміру повертається боргу. Розмір ануїтетного платежу – це деяка усереднена сума, яка не змінюється залежно від періоду погашення кредиту (початок або кінець строку). Структуру такого платежу спочатку періоду погашення складають в основному відсотки по кредиту і тільки малу частину – тіло кредиту (та сума, яку клієнт отримав практично). Через якийсь час ця пропорція вирівнюється, і до кінця періоду погашення виплачується фактично тільки основний борг. Результати проведеного розрахунку схеми виплат за кредитом наведено в табл. 11.2.



 

Таблиця 11.2. Схема виплат за кредитом

 

Місяць Заборгованість за кредитом Погашення кредиту Відсотки за кредитом Комісії Виплати в місяць
січень 2013 300000,00 10582,39 4250,00 21000,00 35832,39
лютий 2013 289417,61 10732,31 4100,08 0,00 14832,39
березень 2013 278685,30 10884,35 3948,04 0,00 14832,39
квітень 2013 267800,95 11038,54 3793,85 0,00 14832,39
травень 2013 256762,41 11194,92 3637,47 0,00 14832,39
червень 2013 245567,49 11353,52 3478,87 0,00 14832,39
липень 2013 234213,97 11514,36 3318,03 0,00 14832,39
серпень 2013 222699,61 11677,48 3154,91 0,00 14832,39
вересень 2013 211022,13 11842,91 2989,48 0,00 14832,39
жовтень 2013 199179,22 12010,68 2821,71 0,00 14832,39
листопад 2013 187168,54 12180,84 2651,55 0,00 14832,39
грудень 2013 174987,70 12353,40 2478,99 0,00 14832,39
січень 2014 162634,30 12528,40 2303,99 0,00 14832,39

продовження таблиці 11.2

лютий 2014 150105,90 12705,89 2126,50 0,00 14832,39
березень 2014 137400,01 12885,89 1946,50 0,00 14832,39
квітень 2014 124514,12 13068,44 1763,95 0,00 14832,39
травень 2014 111445,68 13253,58 1578,81 0,00 14832,39
червень 2014 98192,10 13441,34 1391,05 0,00 14832,39
липень 2014 84750,76 13631,75 1200,64 0,00 14832,39
серпень 2014 71119,01 13824,87 1007,52 0,00 14832,39
вересень 2014 57294,14 14020,72 811,67 0,00 14832,39
жовтень 2014 43273,42 14219,35 613,04 0,00 14832,39
листопад 2014 29054,07 14420,79 411,60 0,00 14832,39
грудень 2014 14633,28 14633,28 207,30 0,00 14840,58
Разом - 300000,00 55985,55 21000,00 376985,55

 



Аналізуючи дані табл. 11.2 можна зробити висновок, що при взятті кредитної позики у Семенівському відділенні ЗАТ КБ «Приват Банк» в розмірі 300 тис. грн. сума переплати за два роки становить близько 77,0 тис. грн., проте у випадку ПП «Граніт-Агро» дана операція є виправданою, так як частина залучених коштів направлятиметься на закупівлю двох нових сортів сої, які впроваджуються у виробничий процес з метою максимізації прибутку за рахунок впровадження двох сівозмін на рік. Для цього планується закупити сорти сої («Подолянка» та «Юг-30») , з вегетаційним періодом не більше ста днів, що у перспективі і покликане забезпечити два врожаї на рік.

Для того, щоб з’ясувати терміни повного повернення залучених коштів і одержання прибутку необхідно визначити результати економічної діяльності запроектованого ПП «Граніт-Агро». Отриманий рівень рентабельності 46 % та термін окупності капіталовкладень – 1,5 роки підтверджують доцільність впровадження даного проекту.

 


mylektsii.ru - Мои Лекции - 2015-2019 год. (0.014 сек.)Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав Пожаловаться на материал