Оценка прочих активов и обязательств предприятия

В балансе предприятия имеются активы, которые также подлежат оценке в зависимости от возможного их использования. Содержание активов, их возникновение и объективность отражения в учете обсуждались с бухгалтерией ОАО «4».

По статье 130 «Незавершенное строительство» отражены фактические затраты предприятия на незавершенное строительство (капитальные вложения). Объекты незавершенные строительством вводятся в эксплуатацию поэтапно, как правило, в течение нескольких лет. Поэтому стоимость объектов, незавершенных строительством и числящихся на балансе предприятия определяем путем приведения фактически произведенных предприятием затрат к текущим рыночным ценам с применением показателей изменения стоимости строительства Уральского регионального центра экономики и ценообразования в строительстве. Найденная итоговая стоимость объектов незавершенных строительством (табл. 11) составляет 1 634 294 руб.

В группе статей 140 «Долгосрочные финансовые вложения» отражаются финансовые вложения (инвестиции) предприятия на срок более одного года. К таким инвестициям предприятия относится покупка акций СКБ-Банка на сумму 60 000 руб. (приобретены по номиналу).

По строке 211 «Сырье, материалы и другие аналогичные ценности» показывается фактическая себестоимость товарно-материальных запасов (сырья и материалов, малоценных и быстроизнашивающихся предметов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, топлива, тары, запасных частей и др.).

Анализ данной статьи показал: балансовая стоимость этих оборотных активов соответствует их рыночной стоимости, т.е. эти статьи баланса не требуют корректировки и составляют 3 340 тыс. руб.

По строке 214 «Затраты в незавершенном производстве» отражаются затраты по незавершенному производству в той оценке, которая установлена учетной политикой предприятия. К незавершенному производству относится продукция, не прошедшая всех стадий производственного процесса. На 01.01.2011 г., по данным бухгалтерского баланса, затраты в незавершенном производстве равны 1 010 тыс. руб. Рыночную стоимость затрат в незавершенном производстве принимаем равной балансовой стоимости –

1 010 тыс. руб.

По строке 215 «Готовая продукция» показывают фактическую производственную себестоимость готовой продукции. При этом готовой продукцией считается такая продукция, которая прошла все стадии, предусмотренные технологическим процессом, а также укомплектованные и прошедшие испытания и технологическую приемку изделия. На дату проведения оценки стоимость готовой продукции и товаров для перепродажи равна 250 тыс. руб.

По строке 217 «Расходы будущих периодов» отражаются затраты, которые признаны в бухгалтерском учете в отчетном периоде, но фактически относятся к будущим периодам. Естественно, что в себестоимость продукции в отчетном периоде их включить нельзя. К таким расходам относятся: расходы по неравномерно производимому ремонту основных средств, расходы на рекламу, подготовку кадров, подписку на периодические издания и пр. Расходы будущих периодов, поскольку есть вероятность получить от них какой-либо доход, оцениваются по номинальной стоимости 400 тыс. руб.

Группа статей 240 «Дебиторская задолженность» включает в себя: задолженность покупателей и заказчиков за проданные им товары, услуги, которая числится в бухгалтерском учете на дату проведения оценки.

Дебиторская задолженность ОАО «4» на 01 января текущего года равна 2 500 тыс. руб., основную долю которой – 2 400 тыс. руб. – составляют покупатели и заказчики.

Оценка дебиторской задолженности покупателей и заказчиков заключалась в ее анализе: был составлен список всех дебиторов, определены сроки возврата долга. В результате анализа дебиторской задолженности и консультаций с руководством предприятия по каждому дебитору была определена возможность возврата долга (табл. 12).

По данным бухгалтерии ОАО «4», у предприятия имеется сомнительная и просроченная задолженность. На дату проведения оценки невозвратной признана задолженность одного дебитора на сумму 67 500 руб.

Итоговая рыночная стоимость дебиторской задолженности ОАО «4» равна 2 375 тыс. руб.

Рыночную стоимость быстроликвидных средств предприятия – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения - принимаем равной балансовой –12 600 тыс. руб.

Обязательства. Изучение структуры краткосрочной задолженности позволило сделать вывод: платежи по этим задолженностям являются обязательными и корректировку данной статьи проводить не следует

(табл. 13). Таким образом, сумма обязательств ОАО «4» на 01 января текущего года составляет 21 700 тыс. руб.

Расчет стоимости чистых активов (по скорректированным рыночным показателям) проведен в соответствии с существующей методикой и представлен в табл. 14.

Стоимость собственного акционерного капитала ОАО «4», определенная с позиций затратного подхода (метод чистых активов), на дату проведения оценки составляет 37 161 т. р.

Таким образом, стоимость 100%-ного пакета обыкновенных голосующих акций на дату проведения оценки, определенная с позиции затратного подхода (метод чистых активов), составляет 37 161 (тридцать семь тысяч сто шестьдесят один) т. р.

Данная стоимость не является итоговой рыночной стоимостью предприятия и не может рассматриваться отдельно от стоимости, полученной доходным подходом. Согласование результатов приводится далее на стр. 29.