Due Diligence як передумова інвестування

Due Diligence – це система заходів спрямованих на незалежну оцінку об'єкта інвестування, всебічну перевірку законності і комерційної привабливості планованого інвестційного проекту.

Due dilegence є свого роду юридичним аудитом об'єкта інвестування, діагностикою бізнесу в який планується вкладення інвестицій,

Метою процедури due d є надання інвестору можливості сформувати об'єктивне уявлення про обєкт інвестування. Ризики виявлені при проведенні d d можуть вплинути як на ціну інвестиційного договору, так і на рішення щодо доцільності інвестування в певний об'єкт.

Проблеми проведення d d:

- умисне приховування збоку довірених осіб продавця об'єкта інвестування достовірної інформації щодо діяльності юр особи, що підлягає перевірці.

- затягування строків проведення пр аналізу через несвоєчасне надання необхідних документів та інформації.

- ігнорування збоку посадових осіб або власників підприємства що підлягає перевірці заходів щодо надання додаткових документів або надання не повного обсягу документів

Основні етапи підготовки та проведення d d:

1. Формування та направлення запитів інвестору щодо необхідності надання відповідних документів та інформації для правового аналізу. Інвестору направляється максимально деталізовані запит у якому міститься інформація щодо таких аспектів діяльності госп організації:

1.) Корпоративні документи (уст документи, вн документи)

2.) Фінанси

3.) Банківські послуги та страхування

4.) Правовстановлюючі документи на об'єкти права власності

5.) Судові та адміністративні (про поруш антим зак ва) процеси)

6.) Дозвільні та регуляторні документи

7.)Операційна діяльність (документи які характеризують дійсний стан Суб госп)

8.)Значні правочини (перевищ 10 і більше відсотків кап підпр)

9.) Питання щодо вимог. Антим законодавства

10.) Нематеріальні активи та інтелектуальна власність

11.)Трудові питання

2. Отримання та опрацювання документів, інформації, направлення у разі необхідності додаткових запитів

У випадку необхідності виконавець додатково отримує витяги з ЄДР, державного реєстру речових прав на нерухоме майно, реєстру судових рішень, загальнодоступної бази даних нац коміс з цін паперів і фондового ринку (НКЦПФР), з офіційного сайту державної фіскальної служби України та інших

відкритих джерел.

3. Формування попередніх висновків у тому числі щодо виявлених ризиків інвестування у певний об'єкт

4. Підготовка виступу d d

5. Направлення висновків D d інвестору і надання додаткових пояснень у випадку необхідності